Сделка принесла бы банку из Манси, штат Индиана, активы в размере 21 миллиарда долларов и выход на рынок соседнего Луисвилла, штат Кентукки.
Манси, штат Индиана, базирующаяся в First Merchants Corp. в четверг банки сообщили, что купят меньшую по размеру государственную компанию First Savings Financial за 241,3 миллиона долларов.
Сеть из 16 отделений First Savings с активами в размере 2,4 миллиарда долларов, кредитами в размере 1,9 миллиарда долларов и депозитами в размере 1,7 миллиарда долларов расширит сеть First Merchants до 127 отделений в Индиане, Мичигане и Огайо.
Сделка также открывает First Merchants доступ на рынок Луисвилла, штат Кентукки, пригородом которого является родной город First Savings, Джефферсонвилл, штат Индиана.
Луисвилл является 43-м по величине столичным статистическим районом в стране и 12-м по величине на быстрорастущем Юго-востоке, и гигант с Уолл–стрит Bank of America открыл свой первый офис в Луисвилле в прошлом году.
Предлагаемое приобретение “на 100% понятно, если вы хотите выйти на критически важный рынок metro в вашем регионе присутствия”, — написал аналитик Hovde Брендан Носал в пятницу в заметке, с которой ознакомился American Banker.
Ожидается, что сделка завершится в первом квартале 2026 года. По оценкам кредиторов, активы объединенного банка под флагом First Merchants составят 21 миллиард долларов.
В соответствии с соглашением, акционеры First Savings получат 0,85 обыкновенных акций First Merchants, не облагаемых налогом, за каждую принадлежащую им акцию First Savings.
Предполагаемая стоимость каждой такой акции составляет $33,60, исходя из цены закрытия торгов First Merchants в среду в размере $39,53. First Merchants ожидает, что в 2027 году прирост прибыли на акцию составит 11%, а ощутимая балансовая стоимость будет восстановлена через три года.
“Мы рассматриваем First Savings Bank как значимое дополнение к нашей депозитной сети в Индиане”, — заявил генеральный директор First Merchants Марк Хардвик в подготовленном заявлении.
“Его присутствие укрепляет наш потенциал роста в Южной Индиане”, — сказал он, отметив в качестве потенциальных направлений роста тройное чистое лизинговое финансирование First Savings, кредитные линии first home equity под залог недвижимости и вертикальное кредитование малого бизнеса.
Генеральный директор First Savings Ларри Майерс будет включен в совет директоров First Merchants.
“На протяжении почти 90 лет First Savings Bank сочетал высокие показатели деятельности в интересах наших акционеров с глубокой приверженностью нашему сообществу и развитием инновационных направлений бизнеса”, — говорится в подготовленном заявлении Майерса. “Объединившись с First Merchants, мы гарантируем сохранение этих ценностей и открываем двери для новых захватывающих возможностей для клиентов, сотрудников и инвесторов”.
Это одна из нескольких банковских сделок, объявленных на этой неделе. Olympia, базирующаяся в Вашингтоне Heritage Financial Corp., объявила в четверг, что купит Port Orchard, базирующуюся в Вашингтоне Olympic Bancorp, в рамках сделки по продаже всех акций стоимостью 176,6 миллиона долларов.
Базирующаяся в Квакертауне, штат Пенсильвания, корпорация QNB Corp. заявила во вторник, что купит Victory Bancorp, меньшую по размеру компанию в штате, почти за 41 миллион долларов.
Компания Mid Penn Bancorp, базирующаяся в Гаррисберге, штат Пенсильвания, тем временем, предложила два приобретения — сделку по продаже наличных и акций для 1st Colonial Bancorp, базирующейся в Маунт–Лорел, штат Нью-Джерси, в среду, а затем покупку за 5,5 миллионов долларов компании по управлению инвестициями Cumberland Advisors, базирующейся в Сарасоте, штат Флорида, на следующий день.
В банковском секторе наблюдается рост числа слияний и поглощений в результате изменений в политике второй администрации Трампа. По данным S&P Global Market Intelligence, на 12 августа этого года было объявлено о более чем 100 сделках с банками США. Только в июле было объявлено о 26 сделках, что опережает показатели каждого месяца, начиная с июня 2021 года.